Todas as empresas têm contas a pagar. Sua capacidade de pagá-los é chamada de “liquidez”, e a liquidez é uma das primeiras coisas que contabilistas e investidores irão olhar ao avaliar a saúde de seu negócio.
o rácio actual (também conhecido como o rácio de activos correntes, o rácio de liquidez actual ou o rácio de fundo de maneio) é uma ferramenta de análise financeira utilizada para determinar a liquidez de uma empresa., Ele pega todos os ativos atuais da sua empresa, compara-os com seus passivos de curto prazo, e lhe diz se você tem o suficiente do primeiro para pagar pelo segundo.por outras palavras, a razão actual permite-lhe saber se tem dinheiro suficiente para cobrir todas as suas obrigações de dívida.
Aqui, vamos rever como calcular a razão atual e como ela se compara a alguns outros rácios financeiros.
como calcular a razão actual?
calcula o rácio global actual da sua empresa dividindo os seus activos correntes pelos seus passivos correntes.,os activos correntes (também denominados activos de curto prazo) são numerário ou qualquer outro tipo de activo que será convertido em numerário no prazo de um ano. Você pode encontrá-los no balanço, juntamente com todos os outros ativos da sua empresa.os quatro principais tipos de activos correntes são: equivalentes de caixa, que incluem caixa e títulos de curto prazo que a sua empresa pode rapidamente vender e converter em caixa, como bilhetes do Tesouro, Obrigações de curto prazo do estado e fundos do mercado monetário.,os títulos negociáveis, que normalmente têm um prazo de vencimento igual ou inferior a um ano, são comprados e vendidos numa bolsa de valores pública, podendo normalmente ser vendidos no mercado no prazo de três meses. Os exemplos incluem acções comuns, bilhetes do tesouro e papel comercial.
contas a receber, que é o dinheiro que os seus clientes lhe devem por quaisquer produtos ou serviços que você entregou e facturou-os.
inventário, que são todos os bens e materiais que uma empresa armazenou para utilização futura, como matérias-primas, peças inacabadas e stock Não vendido nas prateleiras.,
as suas responsabilidades correntes (também chamadas obrigações de curto prazo) são quaisquer pagamentos de facturas pendentes, impostos, empréstimos de curto prazo ou qualquer outro tipo de responsabilidade de curto prazo que a sua empresa deve pagar nos próximos 12 meses. Pode encontrá-los no balanço da sua empresa, juntamente com todas as suas outras responsabilidades.os passivos correntes não incluem a dívida de longo prazo, como obrigações, obrigações de Locação, títulos de longo prazo a pagar, etc., Exemplos comuns incluem:
- débito do cartão de Crédito
- Notas promissórias com vencimento no prazo de um ano
- Vencimentos a pagar
- Contas a pagar
- Acréscimos de responsabilidades, como dividendos, imposto de renda, folha de pagamento
o Que é o índice de liquidez corrente fórmula?
calcula o rácio actual dividindo os activos correntes da sua empresa pelos seus passivos correntes, ou seja:
rácio actual = activos correntes/passivos correntes
vamos imaginar que a sua empresa fictícia, XYZ Inc., tem US $ 15.000 em ativos correntes e US $22.000 em passivos atuais., Sua razão atual seria:
= $15,000 / $22,000 = 0.68
isso significa que a proporção atual para a sua empresa seria de 0,68.uma empresa com um rácio actual inferior a um não tem activos correntes suficientes para cobrir os seus passivos correntes. Se o seu rácio actual for 0.68, poderá ter problemas de liquidez.
mas isso também não é sempre o caso.,
uma baixa proporção atual também pode significar que você está em uma indústria onde é normal para as empresas para coletar pagamentos de clientes rapidamente, mas levar um longo tempo para pagar seus fornecedores, como o varejo e indústrias alimentares.ou pode significar que a sua empresa é muito boa a manter o inventário baixo. (Lembre-se: o inventário está incluído nos activos correntes.)
Current vs quick ratio
a quick ratio (também por vezes chamada de acid-test ratio) é uma versão mais conservadora da actual razão.,
O rácio rápido difere do rácio actual na medida em que deixa de fora o inventário e mantém os três outros principais tipos de activos correntes: equivalentes de caixa, títulos negociáveis e créditos.assim, a equação para o Quick ratio é:
Quick ratio = (equivalentes de caixa + títulos negociáveis + contas a receber) / passivos correntes
dado que os níveis de inventário variam muito entre indústrias, este rácio deve, em teoria, dar-nos uma melhor leitura da liquidez de uma empresa do que o actual ratio. Mas é importante contextualizá-lo.,
um rácio mais baixo e rápido pode significar que está a ter problemas de liquidez, mas também pode facilmente significar que é bom a recolher contas a receber rapidamente. Da mesma forma, uma relação mais rápida não significa automaticamente que você é líquido, especialmente se você encontrar qualquer problema inesperado de cobrança de créditos.
current vs cash ratio
um teste de liquidez ainda mais puro (em teoria) é o cash ratio., Este retira as contas a receber da equação, deixando-o apenas com equivalentes de caixa e títulos negociáveis para cobrir as suas responsabilidades correntes:
rácio de caixa = (equivalentes de caixa + títulos negociáveis) / passivos correntes
Se tiver um elevado rácio de caixa, está muito satisfeito. É a medida mais conservadora de liquidez, e, portanto, o método mais confiável e neutro da indústria de calculá-lo.,
rácios avançados
os analistas financeiros também utilizarão frequentemente dois outros rácios para calcular a liquidez de uma empresa: o rácio de cobertura da dívida em numerário e o ciclo de conversão de numerário (CCC).o actual rácio de cobertura da dívida em numerário é um rácio de liquidez avançado que mede a capacidade de uma empresa pagar as suas responsabilidades correntes utilizando o dinheiro gerado pelas suas actividades operacionais (ou seja, o dinheiro que a sua empresa traz das suas actividades correntes e regulares).,
O ciclo de conversão de caixa (CCC) é uma métrica que expressa o tempo (medido em dias) que leva para uma empresa para converter seus investimentos em inventário e outros recursos em fluxos de caixa de vendas.
estes cálculos são bastante avançados e você provavelmente não vai precisar executá-los para o seu negócio, mas pode ler mais sobre a atual taxa de cobertura da dívida em numerário e o CCC, Se você estiver curioso.
