I consulenti finanziari a pagamento sono compensati solo direttamente dai loro clienti. Questo è diverso da altri modelli che premiano i consulenti con commissioni per i prodotti che vendono.
Nel settore della consulenza finanziaria, la consulenza a pagamento è spesso considerata il metodo più trasparente. Ci sono diversi modi in cui questi consulenti possono strutturare un modello a pagamento. Scopri come funziona questa configurazione e come si confronta con altri modelli di consulenza.
Che cos’è un consulente finanziario a pagamento?,
Ci sono tre modelli di base per come i consulenti finanziari possono essere compensati:
- Basato su commissioni: tutti i compensi provengono da commissioni sui prodotti che vendono.
- Commissioni e commissioni (note anche come a pagamento): i consulenti sono compensati in parte da commissioni da parte dei clienti e in parte da commissioni.
- Solo a pagamento: i consulenti sono compensati solo dai clienti e non ricevono commissioni specifiche per prodotto.,
Fee-solo i consulenti finanziari possono strutturare le loro commissioni in uno dei diversi modi, tra cui tariffe orarie, commissioni forfettarie, una percentuale di attività o un fermo.
Un consulente a pagamento è l’unico di questi tre che riceve un compenso non legato ai prodotti che vendono. Per questo motivo, è ampiamente visto come il modello che aderisce più facilmente allo standard fiduciario.,
- Nome alternativo: Consulente finanziario senza commissione
Lo standard fiduciario
I consulenti a pagamento, o pianificatori finanziari a pagamento, operano quasi sempre come fiduciari. Ciò significa che sono legalmente tenuti a dare consigli che sono nel migliore interesse del loro cliente.
Alcuni potrebbero supporre che tutti i consulenti finanziari abbiano l’obbligo di fornire consigli nell’interesse del cliente, ma non è sempre così. La maggior parte del settore consulenza finanziaria opera su uno “standard di idoneità.,”
Idoneità significa una raccomandazione deve essere appropriato basato sulla vostra situazione finanziaria e gli obiettivi, ma se un prodotto paga il consulente più che altro, ed entrambi sono adatti, il consulente può suggerire il prodotto che li paga una provvigione superiore, anche se potrebbe non essere la scelta migliore per voi delle due opzioni.
Chiedi a un potenziale consulente se opera con una responsabilità fiduciaria nei tuoi confronti o in base a uno standard di idoneità. Solo il fiduciario è legalmente obbligato a mettere i tuoi interessi al primo posto.,
Nel 2017, il Dipartimento del Lavoro ha emesso una nuova regola fiduciaria per applicare uno standard fiduciario a quasi tutti i consulenti finanziari che danno consigli sui conti pensionistici. Questa nuova regola fiduciaria, tuttavia, non si applicherebbe ancora alla consulenza fornita su investimenti detenuti al di fuori dei conti pensionistici. Dopo diverse battaglie giudiziarie, la regola è stata nel limbo da 2018 e una nuova versione proposta sarà rivista in 2020.,
Come funzionano i consulenti finanziari a pagamento
Quando pensi a dove viene lo stipendio di qualcuno, questo può darti un suggerimento su dove posizioneranno la loro lealtà. Un consulente finanziario a pagamento non può ricevere un risarcimento da una società di brokeraggio, una società di fondi comuni, una compagnia di assicurazioni o qualsiasi altra fonte oltre a te, il cliente. Rappresentano te e i tuoi interessi quando ti danno consigli.,
Un consulente a pagamento può addebitare una tariffa basata su una percentuale delle risorse che gestisce per te e prelevarla dal tuo account ogni trimestre, oppure potrebbe addebitare una tariffa annuale fissa o una tariffa oraria. Assicurati di capire come funziona la struttura delle commissioni di un consulente prima di iniziare una relazione con loro.
Fee-Only Financial Advisors vs. Fee-Based
Un consulente finanziario fee-based può ricevere le tasse pagate da voi, e anche le commissioni pagate a loro da una società di brokeraggio, società di fondi comuni, compagnia di assicurazione, o partnership di investimento., Il consulente dovrebbe rivelare queste tasse a voi.
Molti consulenti che usano il termine “a pagamento” raccomandano qualcosa chiamato account gestito. Tieni presente che gli investimenti offerti all’interno di questo account gestito possono pagare incentivi alla società per cui lavora il consulente, il che significa che potrebbe non essere così obiettivo come sembra.
Anche se entrambi i consulenti finanziari a pagamento e a pagamento possono gestire conti in cui addebitano commissioni in percentuale delle attività, gli investimenti che collocano all’interno di questi conti possono essere molto diversi.,
I consulenti finanziari a pagamento hanno la responsabilità fiduciaria di scegliere gli investimenti che sono nel tuo interesse. In genere utilizzano investimenti che hanno basse spese interne, come i fondi comuni di investimento a vuoto, azioni, obbligazioni e altri investimenti che non hanno tasse annuali 12(b)1 (marketing o distribuzione).
Indipendentemente da come ricevono il loro compenso, i consulenti finanziari differiscono nei servizi che offrono. Alcuni offrono solo la gestione degli investimenti, mentre altri includono la pianificazione finanziaria come parte della loro offerta., Alcuni si specializzano in alcune aree, come quelli che gestiscono solo la pianificazione della pensione. Decidere quale tipo di servizi finanziari è necessario in modo da sapere che tipo di consulente per cercare.
Individuazione di un consulente a pagamento
Molti consulenti a pagamento appartengono a un’associazione chiamata NAPFA, l’Associazione nazionale dei consulenti finanziari personali. Gli individui possono aderire a NAPFA solo se lavorano come consulenti finanziari a pagamento. NAPFA offre una funzione di ricerca sul suo sito web per aiutarti a individuare un consulente a pagamento vicino a te.,
Key Takeaways
- I consulenti finanziari a pagamento ricevono solo compensi direttamente dai loro clienti e non da commissioni su qualsiasi prodotto che vendono.
- Questo modello consente ad un consulente di aderire più facilmente allo standard fiduciario, che mette al primo posto l’interesse del cliente.
- Le commissioni dei consulenti possono essere orarie, basate su percentuali, piatte o basate su un semplice sistema di fermo.
- Non confondere i consulenti a pagamento con quelli a pagamento, che possono comunque raccogliere commissioni in aggiunta alle commissioni che ti addebitano.,
