el ciclo de conversión de efectivo es un cálculo de flujo de efectivo que intenta medir el tiempo que tarda una empresa en convertir su inversión en Inventario y otros insumos de recursos en efectivo. En otras palabras, el cálculo del ciclo de conversión de efectivo mide el tiempo que el efectivo está atado en el inventario antes de que el inventario se venda y el efectivo se recoja de los clientes.
el ciclo de efectivo tiene tres partes distintas., La primera parte del ciclo representa el nivel de inventario actual y cuánto tiempo le tomará a la empresa vender este inventario. Esta etapa se calcula utilizando el cálculo del inventario de días pendientes.
la segunda etapa del ciclo de efectivo representa las ventas actuales y la cantidad de tiempo que se tarda en cobrar el efectivo de estas ventas. Esto se calcula utilizando el cálculo de días de ventas pendientes.
la tercera etapa representa las cuentas por pagar pendientes de pago., En otras palabras, esto representa cuánto debe una empresa a sus proveedores actuales por inventario y compras de bienes y cuándo la empresa tendrá que pagar a sus proveedores. Esto se calcula utilizando el cálculo de los días por pagar pendientes.
Formula
El ciclo de conversión de efectivo se calcula sumando los días de inventario pendientes a los días de ventas pendientes y restando los días pendientes por pagar.
Los tres cálculos más pequeños tendrán que hacerse antes de que se pueda calcular el CCC.,
Analysis
El ciclo de conversión de efectivo mide Cuántos días tarda una empresa en recibir efectivo de un cliente de su desembolso inicial de efectivo para el inventario. Por ejemplo, un minorista típico compra inventario a crédito de sus proveedores. Cuando se compra el inventario, se establece un pagadero, pero en realidad no se paga en efectivo durante algún tiempo.
el pago se paga dentro de los 30 días y el inventario se comercializa a los clientes y finalmente se vende a un cliente a cuenta. El cliente paga el inventario dentro de los 30 días posteriores a la compra.,
el ciclo de efectivo mide la cantidad de días entre el pago al vendedor por el inventario y cuando el minorista realmente recibe el efectivo del cliente.
al igual que con la mayoría de los cálculos de flujo de efectivo, los cálculos más pequeños o más cortos casi siempre son buenos. Un pequeño ciclo de conversión significa que el dinero de una empresa está atado en el inventario por menos tiempo. En otras palabras, una empresa con un ciclo de conversión pequeño puede comprar inventario, venderlo y recibir efectivo de los clientes en menos tiempo.
de esta manera, el ciclo de conversión de efectivo se puede ver como un cálculo de eficiencia de ventas., Muestra la rapidez y eficiencia con la que una empresa puede comprar, vender y cobrar en su inventario.
ejemplo
Tim’s Tackle es un minorista que vende equipos para actividades al aire libre y pesca. Tim compra su inventario de un proveedor principal y paga sus cuentas dentro de 10 días para obtener un descuento de compra. Tim tiene una tasa de rotación de inventario bastante alta para su industria y puede cobrar cuentas por cobrar de su cliente dentro de 30 días en promedio.,
los cálculos de los días de Tim son los siguientes:
- DIO representa los días de inventario pendientes: 15 días
- DSO representa los días de ventas pendientes: 2 días
- DPO representa los días pendientes por pagar: 12 días
El ciclo de conversión de Tim se calcula así:
puedes ver, el ciclo de conversión de efectivo de Tim es de 5 días. Esto significa que Tim tarda 5 días desde el pago de su inventario para recibir el dinero en efectivo de su venta., Tim tendría que comparar su ciclo con otras compañías en su industria a lo largo del tiempo para ver si su ciclo es razonable o necesita ser mejorado.
